Lido DAO

Lido DAO (LDO) : Un guide complet

Qu'est-ce que Lido DAO (LDO) ?

Lido DAO (LDO) est le jeton de gouvernance du protocole Lido, une solution de staking liquide qui permet aux utilisateurs de miser leurs jetons Ethereum et d'autres jetons compatibles sans verrouiller leurs actifs ni maintenir d'infrastructure de staking. Lancé en décembre 2020, Lido DAO s'est imposé comme l'une des principales plateformes de staking de l'écosystème financier décentralisé (DeFi). Le jeton LDO confère aux détenteurs des droits de vote sur les décisions clés du protocole, ce qui en fait un élément crucial de la structure de gouvernance décentralisée de Lido.

Comment fonctionne Lido DAO (LDO) ?

Le protocole Lido fonctionne en permettant aux utilisateurs de miser leurs actifs cryptographiques tout en recevant en retour des jetons liquides représentant leurs actifs misés. Par exemple, lorsqu'un utilisateur mise de l'ETH via Lido, il reçoit en retour du stETH (Ethereum misé). Ces jetons stETH peuvent être utilisés dans divers applications DeFi tandis que l'ETH initial continue de percevoir les récompenses de staking.

Le jeton LDO fonctionne comme mécanisme de gouvernance qui anime cet écosystème. Les détenteurs de LDO peuvent :

• Voter sur les paramètres et les mises à jour du protocole
• Déterminer l'ajout de nouvelles chaînes à l'écosystème de staking Lido
• Voter sur la distribution des frais et d'autres politiques économiques
• Participer à la sélection des opérateurs de nœuds

Staking et Mining avec Lido DAO (LDO)

Lido DAO (LDO) lui-même n'est pas conçu pour être misé ou miné directement au sens traditionnel. Au lieu de cela, le protocole Lido se concentre sur la fourniture de services de staking liquide pour d'autres crypto-monnaies basées sur le preuve-travail. Voici comment cela fonctionne :

Staking via Lido

Lido permet aux utilisateurs de miser diverses crypto-monnaies comme Ethereum (ETH), Solana (SOL), Polygon (MATIC), et plus encore. Lorsque vous misez via Lido, vous recevez des jetons de staking liquide (comme stETH) qui représentent vos actifs misés plus les récompenses de staking accumulées. Ces jetons augmentent de valeur à mesure que les récompenses de staking s'accumulent.

Pas de mining pour LDO

Puisque LDO opère sur le réseau Ethereum et est un jeton ERC-20, il ne peut pas être miné. Le réseau Ethereum est désormais passé au Proof-of-Stake, et les jetons LDO sont uniquement disponibles via l'achat sur les plateformes d'échange ou via des distributions de gouvernance.

Gagner avec LDO

Bien que vous ne puissiez pas miser directement LDO pour des récompenses, les détenteurs de jetons LDO peuvent participer à la gouvernance et peuvent bénéficier d'une appréciation de la valeur du jeton à mesure que l'écosystème Lido se développe et prend de la valeur.

A quoi sert LDO ?

Le jeton Lido DAO (LDO) remplit plusieurs fonctions clés au sein de l'écosystème :

Gouvernance

L'utilité principale de LDO est le vote de gouvernance. Les détenteurs de jetons peuvent proposer et voter sur des modifications du protocole, faisant de LDO un élément essentiel du processus décisionnel décentralisé de Lido.

Sélection des opérateurs de nœuds

Les détenteurs de LDO jouent un rôle dans le vote pour la sélection des opérateurs de nœuds qui contribuent à sécuriser les réseaux où Lido propose des services de staking.

Paramètres des frais de protocole

Les détenteurs votent sur les structures de frais, les distributions de récompenses et d'autres aspects économiques du protocole.

Gestion du trésor

La gouvernance LDO gère le trésor du DAO, qui détient des actifs importants pour le développement et la promotion du protocole.

Distribution des jetons LDO

Lors du lancement de Lido DAO (LDO), l'offre totale était plafonnée à 1 milliard de jetons. La distribution initiale était structurée comme suit :

• Trésorerie et gouvernance DAO : 36,32 % (363 200 000 LDO)
• Investisseurs : 22,18 % (221 800 000 LDO)
• Équipe et fondateurs initiaux : 20 % (200 000 000 LDO)
• Validateurs et titulaires de signatures : 6,5 % (65 000 000 LDO)
• Mining de liquidité initial : 15 % (150 000 000 LDO)

La plupart des allocations aux membres de l'équipe, aux investisseurs et à d'autres parties prenantes étaient soumises à des périodes de versement afin d'assurer une alignement à long terme avec le succès du protocole.

Informations complémentaires sur Lido DAO (LDO)

Position sur le marché

Lido s'est imposé comme le plus grand protocole de staking liquide sur le marché des crypto-monnaies. En 2023, Lido contrôle une part importante de l'ensemble de l'ETH misé, soulignant sa domination sur le marché du staking Ethereum.

Support multi-chaînes

Bien qu'initialement axé sur le staking Ethereum, Lido s'est étendu pour prendre en charge plusieurs blockchains, notamment Solana, Polygon, Kusama et Polkadot, ce qui en fait l'une des solutions de staking les plus polyvalentes du marché.

Modèle de revenus

Lido prélève un petit pourcentage (généralement autour de 10 %) des récompenses de staking générées par les actifs misés via son protocole. Ces frais sont partagés entre les opérateurs de nœuds et le trésor de Lido DAO, contrôlé par les détenteurs de jetons LDO.

Considérations relatives aux risques

Bien que Lido offre des avantages importants aux utilisateurs souhaitant miser leurs actifs, il introduit certains risques de centralisation sur les réseaux sous-jacents, en particulier Ethereum. Cela a été un sujet de discussion au sein de la communauté cryptographique plus large.

Trading de Lido DAO (LDO)

Toute personne peut négocier Lido DAO (LDO) sur les plateformes d'échange de crypto-monnaies populaires avec le bot de trading automatique Cryptohopper. Le bot permet des stratégies de trading efficaces, la gestion de portefeuille et peut contribuer à maximiser les rendements potentiels lors de l'échange de LDO. Que vous soyez un trader expérimenté ou que vous commenciez, les solutions automatisées de Cryptohopper peuvent contribuer à simplifier votre expérience de trading LDO sur différentes plateformes d'échange prises en charge.

Développements futurs

Lido continue d'évoluer avec l'écosystème cryptographique plus large, avec des développements en cours pour améliorer la décentralisation, s'étendre à de nouvelles chaînes et améliorer l'utilité du jeton LDO. Suivre les propositions de gouvernance est un bon moyen de rester informé de l'orientation future du protocole.