CoW Protocol

Protocollo CoW (COW): Una Guida Completa

Cos'è il Protocollo CoW (COW)?

Il Protocollo CoW (COW) è un protocollo di trading decentralizzato progettato per fornire un trading di criptovalute efficiente e sicuro con un impatto sul prezzo minimo. Il nome "CoW" sta per "Coincidenza dei Desideri", un meccanismo di trading che consente agli utenti di abbinare gli ordini direttamente senza ricorrere a book di ordini tradizionali. Lanciato come evoluzione del Protocollo Gnosis v2, il Protocollo CoW mira a risolvere i problemi comuni negli exchange decentralizzati (DEX), come il front-running, le alte commissioni di gas e la scarsa esecuzione dei prezzi.

Come Funziona il Protocollo CoW (COW)?

Il Protocollo CoW utilizza un unico meccanismo di asta a lotti per aggregare gli ordini di trading e trovare il modo più efficiente per eseguirli. Ecco come funziona:

Aste a Lotti

Invece di eseguire gli scambi immediatamente, il Protocollo CoW raccoglie gli ordini per un periodo e li elabora in lotti. Questo approccio contribuisce a ridurre i costi di gas e a minimizzare l'impatto sul prezzo trovando l'abbinamento ottimale degli ordini.

Rete di Solvers

Il Protocollo CoW impiega una rete di "solvers" che competono per trovare il percorso di esecuzione più efficiente per gli ordini in batch. Questi solvers analizzano varie fonti di liquidità in tutto l'ecosistema DeFi e propongono la migliore soluzione di liquidazione. Il solver che fornisce la soluzione più ottimale per gli utenti vince la competizione e riceve ricompense in token COW.

Protezione MEV

Per progettazione, il Protocollo CoW offre protezione contro il Miner Extractable Value (MEV) e il front-running, poiché gli scambi vengono eseguiti in lotti piuttosto che singolarmente sulla blockchain. Questo aiuta gli utenti a evitare prezzi sfavorevoli e potenziali sfruttamenti da parte dei validatori di rete.

Staking e Mining nel Protocollo CoW (COW)

Staking COW

Sì, il Protocollo CoW offre opportunità di staking per i possessori di token COW. Impegnando i token COW, gli utenti possono guadagnare ricompense e partecipare alla governance del protocollo. Lo staking funziona attraverso il sistema vCOW (COW di voto), in cui i token vengono bloccati per un periodo, garantendo un potere di voto proporzionale all'importo impegnato e alla durata del periodo di blocco.

Mining in Protocollo CoW

Il Protocollo CoW non offre mining tradizionale, poiché non è una blockchain Proof-of-Work. Invece, il protocollo premia i "solvers" che competono per trovare i percorsi più efficienti per l'esecuzione degli ordini. Questo sistema può essere considerato una forma di contributo computazionale alla rete, anche se è diverso dal mining di criptovalute tradizionale.

A cosa serve il token COW?

Il token COW svolge diversi ruoli nell'ecosistema del Protocollo CoW:

Governance

I possessori di token COW possono partecipare alle decisioni di governance del protocollo attraverso il CoW DAO. Impegnando i token, gli utenti ricevono vCOW (COW di voto) che concede loro diritti di voto proporzionali alla loro quota.

Sconti sulle commissioni

I trader che detengono token COW possono ricevere sconti sulle commissioni di trading quando utilizzano il protocollo.

Premi per i solvers

I solvers che forniscono le soluzioni di abbinamento degli ordini più efficienti ricevono ricompense in token COW.

Cattura del valore del protocollo

Una parte delle commissioni di trading generate dal protocollo torna ai possessori di token COW, creando un allineamento di incentivi tra gli utenti del protocollo e i possessori di token.

Distribuzione e lancio del token COW

Il token del Protocollo CoW (COW) è stato lanciato tramite un airdrop retroattivo nel febbraio 2022. La distribuzione mirava a premiare i primi utenti del protocollo e a stabilire una struttura di governance decentralizzata. La distribuzione iniziale includeva:

Airdrop agli utenti

Una parte significativa dell'offerta COW è stata distribuita ai primi utenti del protocollo in base alla loro attività di trading storica.

Team e consulenti

Una parte è stata allocata al team e ai consulenti con periodi di vesting per garantire un allineamento a lungo termine.

Tesoreria del CoW DAO

Una parte sostanziale è stata riservata alla tesoreria del DAO del protocollo per finanziare lo sviluppo futuro, le sovvenzioni e la crescita dell'ecosistema.

GnosisDAO

Dato che il Protocollo CoW si è evoluto dal Protocollo Gnosis, una parte dei token è stata allocata a GnosisDAO per riconoscere il suo contributo allo sviluppo del protocollo.

Ulteriori informazioni sul Protocollo CoW (COW)

Protocollo basato su Ethereum

Il Protocollo CoW è costruito su Ethereum e compatibile con le catene EVM, rendendolo accessibile a un'ampia gamma di utenti DeFi.

Integrazione con più DEX

Il protocollo aggrega la liquidità da vari exchange decentralizzati, offrendo agli utenti l'accesso ai migliori prezzi in tutto l'ecosistema DeFi.

Efficienza di gas

Raccolgendo le transazioni e trovando percorsi di esecuzione ottimali, il Protocollo CoW riduce significativamente i costi di gas associati al trading su Ethereum.

Trading COW con Cryptohopper

Chiunque sia interessato a scambiare token COW può farlo su vari exchange utilizzando il bot di trading automatizzato di Cryptohopper. Cryptohopper fornisce un'interfaccia utente intuitiva e strategie di trading avanzate per aiutare i trader a massimizzare i rendimenti potenziali nel trading di COW e altre criptovalute. La natura automatizzata di Cryptohopper consente un trading 24/7 senza la necessità di monitoraggio costante, rendendolo una scelta eccellente sia per i trader nuovi che esperti nel mercato COW.