BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）のご紹介

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（通称BUIDL）は、機関投資家の暗号資産市場における画期的な革新を表しています。世界最大の資産運用会社、ブラックロックが開発したBUIDLは、規制された安全な環境において、伝統的な金融とデジタル資産の橋渡しを目指しています。

BUIDLとは何ですか？

BUIDLは、ブラックロックが提供する機関投資家向けデジタル資産ソリューションです。暗号資産市場への参入を希望する大手金融機関、企業、および資格のある投資家向けに設計されています。一般的な暗号資産とは異なり、ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）は、トークン化されたマネーマーケットファンドとして機能します。ブロックチェーン技術の効率性と伝統的な金融商品の安定性を組み合わせ、安定したドル建てのデジタル資産を提供します。

「BUIDL」という名称は、暗号資産コミュニティでよく使われる「HODL（何とか持ち続ける）」と「BUILD（構築する）」という言葉を巧みに組み合わせた造語です。ブラックロックがデジタル資産分野で正当な金融インフラを構築するコミットメントを表しています。

BUIDLはどのように機能するのですか？

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンドは、許可されたブロックチェーンネットワーク上で動作します。規制要件を遵守しながら、分散台帳技術を活用して透明性と効率性を高めます。各BUIDLトークンは、ブラックロックの専門チームが運用する、非常に流動性の高い短期の米ドル建て資産ポートフォリオによって裏付けられています。

BUIDLエコシステムの主な特長は以下のとおりです。

• プログラマブルな金融運用のためのスマートコントラクト機能
• 機関投資家レベルのセキュリティ対策とマルチシグネチャ保護
• リアルタイム決済機能
• オンチェーントランザクションの透明な記録
• KYC/AML要件のための統合コンプライアンスツール

BUIDLのステーキングとマイニング：メカニズムの理解

ビットコインなどのプルーフオブワーク暗号資産とは異なり、BUIDLは従来のマイニングを伴いません。また、一般的なプルーフオブステーク暗号資産とは異なり、報酬配分の方法も異なります。

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）は、独自の参加モデルを採用しています。

機関投資家向けステーキングモデル：BUIDLは、一般公開のステーキングではなく、資格のある参加者がネットワークの検証とガバナンスに貢献できる機関投資家向け参加枠組みを採用しています。このプロセスは、一般的な暗号資産のステーキングよりも、伝統的な金融の保有に近いです。報酬は、インフレに基づくトークンの発行量ではなく、ファンド全体の運用成績に基づいています。

収益の創出：BUIDLは、短期・高品質のドル建て証券ポートフォリオから収益を創出します。これらの収益は、保有量の比率に応じて保有者に分配されます。これは、従来のマネーマーケットファンドの運用成績と同様の受動的な収入源で、一般的なステーキング報酬とは異なります。

このアプローチにより、ブラックロックは規制遵守を維持しながら、ブロックチェーンベースの金融商品のメリットを提供することができます。

BUIDLは何に使用されますか？

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）は、機関投資家の暗号資産分野で多様な機能を果たします。

• 財務管理：企業は、ブロックチェーンの効率性と米ドル価値の安定性を維持しながら、財務運用の一部にBUIDLを使用できます。
• 機関投資家の流動性：金融機関は、迅速な決済と流動性管理のためにBUIDLを活用できます。
• プログラマブルな金融：スマートコントラクト機能により、資格のある参加者向けに自動化された金融運用が可能になります。
• 規制対象の分散型金融へのアクセス：BUIDLは、機関投資家が分散型金融に参加するためのコンプライアンスに準拠したゲートウェイを提供します。
• 国際決済：資格のある機関投資家間の効率的な国際送金を実現します。

BUIDLトークンの配布とローンチ

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンドは、一般公開のICOやトークンセールではなく、厳密な配布プロセスを通じてBUIDLトークンを発行しました。最初の配布は、ブラックロックの既存のチャネルを通じて資格のある機関投資家をターゲットにしていました。

ローンチは段階的アプローチで行われました。

1. プライベート機関投資家向け割り当て：戦略的金融パートナーや主要な機関顧客への初期配布
2. 市場の段階的な拡大：資格のある投資家や金融機関への段階的な可用性向上
3. 規制に準拠した成長：各管轄区域の関連する証券規制に準拠した拡大

この段階的なアプローチは、ブラックロックが規制遵守と機関投資家の導入に重点を置いていることを示し、投機的な小売投資とは異なります。

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）に関する追加情報

BUIDLの開発は、規制対象のデジタル資産に対する機関投資家の需要の高まりへのブラックロックの戦略的対応を表しています。機関投資家向け製品であるBUIDLは、いくつかの特徴を備えています。

• 規制遵守：証券規制と銀行基準を遵守するように最初から設計されています。
• 統合機能：既存の金融インフラと企業システムに接続するように設計されています。
• 保険：特定の種類の損失に対する機関レベルの保険保護が含まれています。
• 第三者預託保管ソリューション：機関投資家向けデジタル資産に適格と認められた預託保管機関と互換性があります。
• ガバナンス枠組み：機関投資家のステークホルダーのための透明なガバナンスメカニズムが含まれています。

CryptohopperによるBUIDLの取引

ブラックロックUSD機関デジタル流動性ファンド（BUIDL）は、さまざまな暗号資産取引所で取引可能です。BUIDLポジションを効率的に管理したい投資家やトレーダーは、機関投資家向けデジタル資産であるBUIDL用に最適化された高度なアルゴリズムと取引戦略を提供するCryptohopperの自動取引ボットを活用できます。

Cryptohopperのプラットフォームは、ユーザーがカスタム取引戦略、テクニカル分析、およびBUIDL取引ペアの自動実行を実装可能にします。これにより、機関投資家と資格のある個人投資家の両方が、この革新的なデジタル資産におけるポジションを最適化できます。

伝統的な金融の安定性とブロックチェーンイノベーションを組み合わせたBUIDLは、デジタル資産の機関投資家の導入における重要なステップと位置づけられます。ブラックロックの定評ある資産運用専門知識が進化する暗号資産エコシステムにもたらされます。